Flexible Budgeting

Rostom Hospital is building a budget for the next fiscal year. All patients fall into three DRGs, DRG 129, Major head and neck procedures (DRG weight = 2.3284), 243, Cardiac pacemaker implant (2.6695), and 935, Non-extensive burns (1.4717). The expected volumes for November 2017 are 50 patients in DRG 129, 30 in 243, and 20 in 935. Only two services are provided, nursing and radiology. Nursing bases its budget on patient days and radiology bases its budget on x-ray RVUs (relative value units). Build the monthly budget for both departments information below.

Budgeted

DRG     Patients            ALOS               Pat. Days          RVUs per case             Total RVUs

129           50                 5.4                    _______                        5.0                  _______

243           30                 4.5                    _______                        4.0                  _______

935          20                 5.0                     _______                        2.0                  _______

Total                 _______                                                _______

Nursing             Budget             Radiology                      Budget

Fixed Labor       $4,000/mo         _______            $10,000/mo                   _______

Variable Labor   $100/day          _______               $30/RVU                    _______

Supplies               $24/day          _______               $18/RVU                    _______

Depreciation     $20,000/mo        _______            $10,000/mo                   _______

Prof. Fees              -0-                __0 ___            $40/RVU                       _______                       

Total                 _______                                                _______